南宁会展中心定义和追踪趋势-易行动量

定义和追踪趋势-易行动量

交易你所想的,一般从基本面入手,发现主题预期后确定方向,择机入场。
交易你所见的,一般用技术分析,采用趋势追踪,分为均值分析(动量追踪)和形态分析(结构驱动),我们由易入难,先从追踪趋势开始遍地金刚。
从这篇开始正式为大家系统介绍“易行·动量交易系统”,大家保持耐心,既要拿来能用,曲芷含也要充分理解其内在逻辑,甚至自己将来可以按需修改。这个市场没有永远的“提款机”幽灵箭毒蛙,但有交易“巨匠”和“大神”。先从“易行—常变”篇的第一小节开始。
顺势而为是交易至理交河吧,趋势是什么?我们前面给出了四个定义,后面篇章会分解描述出来谦卑的人有福,我们先从最简单的趋势追踪开始。均值分析方法论给我们提供了一条可行的路径,我们逐个讨论。
价格—均线的趋势描述
格兰维尔八大法则奠基了均值分析方法的王者地位,为我们发现一个正期望价值区提供了直观的技术工具。首先我们看一看,价格与均线的乖离正负转换为买卖切入点,测试螺纹钢主力连续合约,测试范围为521天,测试周期1小时,采用相同参数,分别用算术平均、指数平均、加权平均三种均线依次测试,结果如下图:

从图中,我们不难发现陈楚天,这一方法几乎不产生正期望价值区间。所以,价格—均线这一简单乖离并不能为我们提供一个所谓的“生命线”;其他周期大家可以自己去测试,测试范围只要不太笑谈广东话小,大家会发现,所谓什么“站稳XX均线上方”的判断与抛硬币无异岳翎老公。
均线—均线的乖离
同样测试相同品种、范围、周期肉蛾天,我们以5周期、10周期均线为例,衡量均线不同周期之间的乖离正负作为价值区的可能性。结果如下图所示:

如图所示,除了加权移动均线效果略差之外,另外两组均线的乖离都有效的切分出了相对合适的正期望价值区。为什么会出现加权平均的盈利明显高出很多,但整体效果却很差?如果通过以“曼哈顿距离”或“欧式距离”测算波段效率,我们会发现由于价格波动噪音大小的不同,当前K线所占均值权重应有所不同,这一点我们在“急缓”那一篇中有详细论证。所以采用什么均线,我们要视商品波动率特征去观察修正。此外,由于加权平均加大了当前K线收盘价的影响,提高了建仓和平仓效率,所以整体盈利大幅上升,但由于周期参数较小,又对冲抵螺纹价格波动噪音的能力降低导致回撤偏大。
均线—均线的均线之间的乖离
我们采用同样的方法,测试均线与“均线的均线”的乖离正负作为价值区的可能性。结果如下图所示:

从结果上看,切分价值波段的交易次数大幅减少,盈利并未降低还略有提升蛇蝎弃妃,那么作为价值区前置的意义比均线—均线乖离就大多了。如果大家熟悉指标上原美佳,可以发现MACD的DIFF就是这一算法逻辑,这大概就是MACD夺得指标王冠的原因所在。
4、不同种类均线的组合
通过上面的测试,我们可以发现一个特征,加权平均能够提供乖离始末效率,但随着当前K线收盘价权重的提升,抗噪音能力弱,那么我们选算术移动平均来搭配,当然南宁会展中心,逻辑上几何移动平均会更好。我们不妨在相同条件下,测试看看结果:

显然,加权—算术之间的乖离正负区域切分的价值更高,回撤也相对较小。一般来说“指数—指数”属于一个相对均衡状态噬龙帝,而且作为技术图形显示也更为美观,大概是这个原因,MACD在表述“二次乖离”时(笔者将价格与均线乖离视为一次乖离,均线与均线的均线乖离视为“二次乖离”),选用EMA指标吧。我们在搭建自己交易系统时,需要考虑商品长期的波动率和趋势度特征,灵活选用均线搭配方式。当然,用“二次乖离”去追踪趋势,笔者认为是合理的,在大多数商品上有正期望表现。
我们现在可以将这个趋势追踪——价值期望区,根据具体商品的波动率、投机度和趋势度的特征分别用遗传算法和枚举法去优化参数。一般情况下,小范围参数优化,可以用枚举法;大范围和多参数优化,用遗传算法古代闲逸生活。优化的另一原则是,不能影响基本逻辑,同时,当前行情测试结果优先彼得沃克。另外,价值区重点关注盈亏比,因为这样才不会丢掉大势,策略区优化则可以更偏向胜率,这样可以降低交易员的心理承受力黎恩旺。

盈亏比2.79,回撤收益比1:5.5,作为一个正期望价值区是合格的,其他策略以价值状态为前置,在对的路上做对的事情再见金华站,就轻松多了。接下来,我们用指标给它展现出来,以便复盘观察。

是不是交易系统就这样完成了?显然不是,这样只是一个寻找正期望价值区的开始。接下来我们探讨下一篇:易行—常变:用好“刻度动能的尺子”。